Ο χρηματοοικονομικός γραμματισμός έχει συγκεκριμένο ερευνητικό ορισμό και όχι ασαφή. Μετριέται από το αν κάποιος κατανοεί τέσσερις ιδέες: σύνθετο τόκο, πληθωρισμό, διαφοροποίηση κινδύνου, και τη σχέση μεταξύ επιτοκίων και τιμών ομολόγων. Μεγάλες διεθνείς έρευνες χτισμένες σε αυτές τις ερωτήσεις βρίσκουν σταθερά ότι λιγότεροι από τους μισούς ενήλικες τις απαντούν όλες σωστά, συμπεριλαμβανομένων πλούσιων χωρών με ανεπτυγμένα χρηματοοικονομικά συστήματα.
Οι ερωτήσεις που χρησιμοποιεί πραγματικά η έρευνα
Τρεις ερωτήσεις, που ανέπτυξαν οι Annamaria Lusardi και Olivia Mitchell, έγιναν το τυπικό μέτρο και έχουν τρέξει σε δεκάδες χώρες.
Ανατοκισμός. Με $100 σε λογαριασμό που πληρώνει 2% τον χρόνο, μετά από πέντε χρόνια θα είχατε περισσότερα από $102, ακριβώς $102, ή λιγότερα από $102; Η απάντηση είναι περισσότερα, επειδή ο τόκος κερδίζει τόκο.
Πληθωρισμός. Αν ο λογαριασμός σας πληρώνει 1% τον χρόνο και ο πληθωρισμός τρέχει στο 2%, μετά από έναν χρόνο θα μπορούσατε να αγοράσετε περισσότερα, τα ίδια, ή λιγότερα από σήμερα; Λιγότερα. Το υπόλοιπο μεγαλώνει και η αγοραστική του δύναμη συρρικνώνεται.
Διαφοροποίηση. Είναι συνήθως ασφαλέστερο να αγοράσετε μετοχή μίας εταιρείας παρά ένα αμοιβαίο που κρατά πολλές μετοχές; Όχι. Η διασπορά μειώνει τον κίνδυνο που είναι ειδικός σε οποιαδήποτε μία εταιρεία.
Οι ερωτήσεις μοιάζουν σχεδόν προσβλητικά απλές, που είναι το νόημα. Το μερίδιο ενηλίκων που απαντούν και τις τρεις σωστά κάθεται κάτω από το μισό στα περισσότερα εθνικά δείγματα, και το μοτίβο είναι συνεπές μεταξύ χωρών.
Οι δύο έννοιες που κοστίζουν τα περισσότερα χρήματα
Ο σύνθετος τόκος έχει σημασία και προς τις δύο κατευθύνσεις και οι άνθρωποι γενικά τον κατανοούν καλύτερα ως όφελος παρά ως κόστος. Ο Κανόνας του 72 τον κάνει συγκεκριμένο: διαιρέστε το 72 με ένα ετήσιο επιτόκιο για να πάρετε τα χρόνια μέχρι τον διπλασιασμό. Στο 7% ένα ποσό διπλασιάζεται σε περίπου μια δεκαετία. Η ίδια αριθμητική τρέχει στο χρέος, γι' αυτό μια πιστωτική κάρτα στο 22% διπλασιάζει ό,τι χρωστάτε σε λίγο πάνω από τρία χρόνια αν δεν αποπληρωθεί τίποτα.
Ο πληθωρισμός είναι αυτός που χάνουν πιο συχνά οι άνθρωποι, επειδή μια κατάσταση αποταμίευσης δείχνει έναν αριθμό να ανεβαίνει. Αν ο λογαριασμός πληρώνει 1% ενώ οι τιμές ανεβαίνουν 3%, η πραγματική απόδοση είναι περίπου μείον 2%. Το υπόλοιπο είναι μεγαλύτερο και αγοράζει λιγότερα. Σε μια δεκαετία αυτό αφαιρεί ήσυχα περίπου το ένα πέμπτο από ό,τι μπορούσαν να αγοράσουν τα χρήματα.
Αυτές οι δύο έννοιες εξηγούν μεγάλο μερίδιο αποφεύξιμης χρηματοοικονομικής ζημιάς. Καμία δεν απαιτεί αριθμητική πέρα από την αφαίρεση.
Με τι συνδέεται ο χαμηλός χρηματοοικονομικός γραμματισμός
Η έρευνα βρίσκει συνεπείς συσχετίσεις, αν και η αιτιότητα είναι δύσκολο να τεκμηριωθεί και οι μελέτες είναι κυρίως παρατηρητικές.
Ο χαμηλότερος μετρημένος γραμματισμός συνδέεται με ακριβότερο δανεισμό, λιγότερο σχεδιασμό σύνταξης, λιγότερη συμμετοχή στο χρηματιστήριο, και μεγαλύτερη πιθανότητα πληρωμής αποφεύξιμων τελών. Το εύρημα για τον σχεδιασμό σύνταξης είναι από τα πιο συνεπή: άνθρωποι που απαντούν τις τρεις ερωτήσεις σωστά είναι ουσιαστικά πιο πιθανό να έχουν σκεφτεί συγκεκριμένα τη σύνταξη, και ο σχεδιασμός είναι ένας από τους ισχυρότερους προβλεπτικούς παράγοντες αυτού που καταλήγουν να έχουν.
Δύο δημογραφικά χάσματα εμφανίζονται αξιόπιστα. Ο μετρημένος γραμματισμός είναι χαμηλότερος στους νεότερους ενήλικες, κάτι αναμενόμενο και που σε μεγάλο βαθμό κλείνει με την εμπειρία. Είναι επίσης χαμηλότερος στις γυναίκες στα περισσότερα δείγματα, με μεγάλο μερίδιο του χάσματος να προέρχεται από το ότι οι γυναίκες επιλέγουν την επιλογή δεν γνωρίζω πιο συχνά αντί να απαντούν λάθος, κάτι που δείχνει στην αυτοπεποίθηση όσο και στη γνώση.
Βοηθά η χρηματοοικονομική εκπαίδευση
Λιγότερο από όσο ήλπιζαν οι υποστηρικτές, και τα στοιχεία έχουν μετακινηθεί σε αυτό. Μετα-αναλύσεις προγραμμάτων χρηματοοικονομικής εκπαίδευσης βρίσκουν μικρά αποτελέσματα στη συμπεριφορά που φθίνουν με τον χρόνο, με τα αποτελέσματα στη γνώση πολύ μεγαλύτερα από τα αποτελέσματα σε αυτό που κάνουν πραγματικά οι άνθρωποι.
Αυτό που λειτουργεί καλύτερα είναι ο χρονισμός. Εκπαίδευση που δίνεται κοντά σε μια απόφαση, όπως καθοδήγηση τη στιγμή λήψης στεγαστικού και όχι μάθημα χρόνια νωρίτερα, παράγει αισθητά περισσότερη αλλαγή συμπεριφοράς. Οι προεπιλογές κάνουν ακόμα περισσότερα: η αυτόματη εγγραφή σε συνταξιοδοτικά προγράμματα αλλάζει τα αποτελέσματα πολύ περισσότερο από τη διδασκαλία για τα συνταξιοδοτικά προγράμματα.
Αυτό δεν είναι επιχείρημα κατά του να γνωρίζετε το υλικό. Η κατανόηση του ανατοκισμού και του πληθωρισμού είναι πραγματικά χρήσιμη, και είναι φθηνή στην απόκτηση. Είναι επιχείρημα κατά του να περιμένετε ότι η γνώση μόνη της θα διορθώσει τη συμπεριφορά, αφού το χάσμα ανάμεσα στο να γνωρίζετε ότι το χρέος υψηλού επιτοκίου πρέπει να εξοφληθεί πρώτο και στο να το εξοφλείτε πραγματικά είναι εκεί όπου πηγαίνουν τα χρήματα.
Ερωτήσεις που κάνουν επίσης οι άνθρωποι
Τι είναι ο Κανόνας του 72;
Συντόμευση για τη σύνθετη ανάπτυξη: διαιρέστε το 72 με ένα ετήσιο ποσοστό για να εκτιμήσετε τα χρόνια μέχρι να διπλασιαστεί ένα ποσό. Στο 6% παίρνει περίπου 12 χρόνια, στο 9% περίπου 8. Λειτουργεί στο χρέος ακριβώς όπως στις επενδύσεις, που είναι η πιο χρήσιμη εφαρμογή για τους περισσότερους.
Είναι ο χρηματοοικονομικός γραμματισμός το ίδιο με το να είστε καλοί με τα χρήματα;
Όχι. Ο γραμματισμός είναι η κατανόηση των εννοιών· η συμπεριφορά είναι αυτό που κάνετε. Τα δύο συσχετίζονται και το χάσμα μεταξύ τους είναι πλατύ, γι' αυτό οι παρεμβάσεις που αλλάζουν προεπιλογές τείνουν να ξεπερνούν αυτές που αλλάζουν γνώση.
Συνεχίστε την ανάγνωση
- Επαγγελματική Κλίση vs IQ: Τι Προβλέπει ΤιΤο IQ προβλέπει την απόδοση· η προσαρμογή ενδιαφέροντος την παραμονή.
- Σημάδια Υψηλής Νοημοσύνης (Και οι Μύθοι)Τι υποστηρίζει η έρευνα, και τα δημοφιλή σημάδια που αποτυγχάνουν.
- Πίνακας Εκατοστημορίων IQ: Τι Κατατάσσει Πραγματικά η Βαθμολογία σαςΟ πλήρης πίνακας από 70 έως 145, και πώς προκύπτουν τα εκατοστημόρια.