Kaj je finančna pismenost?

Finančna pismenost ima natančno raziskovalno opredelitev in ne ohlapne. Meri se s tem, ali nekdo razume štiri zamisli: obrestnoobrestni izračun, inflacijo, razpršitev tveganja in razmerje med obrestnimi merami in cenami obveznic. Velike mednarodne raziskave, zgrajene na teh vprašanjih, dosledno ugotavljajo, da manj kot polovica odraslih pravilno odgovori na vsa, tudi v bogatih državah z dobro razvitimi finančnimi sistemi.

Vprašanja, ki jih raziskave dejansko uporabljajo

Tri vprašanja, ki sta jih razvili Annamaria Lusardi in Olivia Mitchell, so postala standardna mera in so bila izvedena v desetinah držav.

Obrestnoobrestni izračun. Če imate na računu 100 dolarjev, ki prinaša 2% na leto, boste po petih letih imeli več kot 102 dolarja, natanko 102 dolarja ali manj kot 102 dolarja? Odgovor je več, ker obresti prinašajo obresti.

Inflacija. Če vaš račun prinaša 1% na leto, inflacija pa znaša 2%, boste po enem letu lahko kupili več, enako ali manj kot danes? Manj. Stanje na računu narašča, njegova kupna moč pa se krči.

Diverzifikacija. Ali je nakup delnice enega samega podjetja običajno varnejši od nakupa sklada, ki ima veliko delnic? Ne. Razpršitev naložb zmanjša tveganje, specifično za posamezno podjetje.

Vprašanja izgledajo skoraj žaljivo preprosta, kar je bistvo. Delež odraslih, ki pravilno odgovorijo na vsa tri, je v večini nacionalnih vzorcev pod polovico, vzorec pa je dosleden med državami.

Dva koncepta, ki stanejo največ denarja

Obrestnoobrestni izračun je pomemben v obe smeri, ljudje pa ga na splošno bolje razumejo kot korist kot kot strošek. Pravilo 72 to naredi konkretno: 72 delite z letno stopnjo, da dobite število let do podvojitve. Pri 7% se znesek podvoji v približno desetletju. Enaka aritmetika velja pri dolgu, zato kreditna kartica z 22% podvoji to, kar dolgujete, v nekaj več kot treh letih, če ničesar ne odplačate.

Inflacijo ljudje najpogosteje spregledajo, ker izpisek prihrankov kaže naraščajočo številko. Če račun prinaša 1%, cene pa rastejo za 3%, je realni donos okoli minus 2%. Stanje je večje, a kupi manj. V desetletju to tiho odstrani približno petino tega, kar bi denar lahko kupil.

Ta dva koncepta pojasnita velik delež škode, ki bi se ji dalo izogniti. Nobeden ne zahteva aritmetike, zahtevnejše od odštevanja.

S čim je povezana nizka finančna pismenost

Raziskave najdejo dosledne povezave, čeprav je vzročnost težko dokazati, študije pa so večinoma opazovalne.

Nižja izmerjena pismenost spremlja dražje izposojanje, manj načrtovanja upokojitve, manj sodelovanja na borzi in večjo verjetnost plačevanja pristojbin, ki bi se jim dalo izogniti. Ugotovitev o načrtovanju upokojitve je ena najbolj doslednih: ljudje, ki pravilno odgovorijo na tri vprašanja, precej pogosteje konkretno razmišljajo o upokojitvi, načrtovanje pa je eden najmočnejših napovedovalcev tega, s čim ljudje na koncu ostanejo.

Zanesljivo se pojavita dve demografski vrzeli. Izmerjena pismenost je nižja pri mlajših odraslih, kar ni presenetljivo in se z izkušnjami večinoma zapre. Prav tako je nižja pri ženskah v večini vzorcev, pri čemer velik del vrzeli izhaja iz tega, da ženske pogosteje izberejo možnost „ne vem", kot da bi odgovorile napačno, kar kaže tako na samozavest kot na znanje.

Ali finančna izobrazba pomaga

Manj, kot so upali zagovorniki, dokazi pa so se glede tega premaknili. Metaanalize programov finančnega izobraževanja najdejo majhne učinke na vedenje, ki s časom pojenjajo, pri čemer so učinki na znanje veliko večji od učinkov na to, kar ljudje dejansko počnejo.

Bolje deluje časovna usklajenost. Izobraževanje, podano blizu odločitve, na primer nasvet ob najemanju hipoteke namesto tečaja leta prej, ustvari precej večjo spremembo vedenja. Privzete nastavitve naredijo še več: samodejna vključitev v pokojninske načrte spremeni izide veliko bolj kot poučevanje ljudi o pokojninskih načrtih.

To ni argument proti poznavanju snovi. Razumevanje obrestnoobrestnega izračuna in inflacije je resnično koristno in ga je poceni pridobiti. Je argument proti pričakovanju, da bo samo znanje popravilo vedenje, saj se denar izgublja prav v vrzeli med védenjem, da je treba visokoobrestni dolg poplačati najprej, in dejanskim poplačilom.

Vprašanja, ki jih ljudje tudi postavljajo

Nadaljujte z branjem

• Karierna sposobnost proti IQ: kaj napoveduje kajIQ napoveduje uspešnost; ujemanje interesov napoveduje obstanek.
• Znaki visoke inteligentnosti (in miti)Kaj podpirajo raziskave in priljubljeni znaki, ki ne zdržijo.
• Tabela percentilov IQ: kaj vaš rezultat dejansko pomeniCelotna tabela od 70 do 145 in kako izpeljemo percentile.